近日,充分发挥中信集团金融“全牌照”和“金融+实业”综合优势,中信银行嘉兴分行协同集团内子公司中信建投证券,成功发行全国首单红色旅游街区CMBS,实现募资3.21亿元。
CMBS,即商业房地产抵押贷款支持证券,是一种将商业地产公司的债权银行以原有的商业抵押贷款为资本,发行证券的方式。这种证券的发行价格根据评级机构的评级来确定,投资银行参考评级后确定最终发行价格,并向投资者发行。CMBS的销售收入将返还给地产的原始拥有者,用于偿还贷款本息,盈余则作为公司的运营资本。
作为近年来资本市场推出的新业务,CMBS具有发行价格低、流动性强、充分利用不动产价值的特点和优势。由于是基于商业抵押贷款,CMBS的发行价格相对较低。通过证券化过程,CMBS还能够充分利用不动产的价值,为投资者提供稳定的收益。
此次,由中信建投证券作为计划管理人的“中信建投-嘉城集团红色旅游街区资产支持专项计划”是全国首单红色旅游街区、浙江省首单历史文化街区CMBS项目,产品总规模3.21亿元,优先级规模3.20亿元,信用评级AAAsf,发行利率2.0%,创同期限CMBS最低。
据了解,CMBS不仅能帮助客户盘活商业房地产存量,更好地利用存量资产,还能提高资产的整体价值,推动重资产房地产开发商转型,减轻财务压力。
“中信建投-嘉城集团红色旅游街区资产支持专项计划”通过资产证券化盘活存量文旅资产,为嘉兴南湖红色旅游街区提质扩容提供资金支持,成为中信银行嘉兴分行“金融+文旅”模式的创新实践。(钟信)